2021-03-02 / 谈谈钱 | F.I.R.E / 10 views

F.I.R.E记录之一切都从买入GME开始不对劲了 #2

2月份也过得太快了，突然一看就又该更新计划表了，本来想着是不是一月一更新太频繁了。但看有知有行里面建议的频率是周…好希望他们快点更新版本，让我用上新的记账工具。2月市场动荡，我做了一系列骚操作，完美的体现了什么叫韭菜，而这一切应该都是从我买了GME开始的…

计划追踪

目标

保证生活质量的前提下，用10年积累资产（投资年化收益10%），实现睡后收入支撑基本生活的目标。

达成率

当前本金完成度37.67%，总资产目标完成度22.65%。

变动情况

计划追踪的逻辑是从2021年重新开始计算，因此记录2020年1月1日的净资产，作为起始资产，当期账户变化信息如下：

注：计算的时候发现之前有算错的地方，直接修改了。

投资配置

和上个月不同，本月的收入大头基本都来自工资&奖金，这也验证了初始的本金收入，主要还是来源于工作收入，一份工作有没有年终奖真的很重要，这么一想，2020年同期只收到2000块过节费真是血亏。

2月市场行情可以说跌宕起伏，月初暴涨，所有账户都一篇长红，月底大跌，人心惶惶。最近的大跌跌的都是浮盈，没有跌回1月的水平。计算了一下整体的收益，2月投资收益比1月仍然是增长了大约2%左右，可以说这完全是“天选之股”凭借一己之力拉上来的收益…

有时候觉得人的贪欲真的是无穷的，去年12月30日200美金买了百度，到大跌的这几天股价仍然在290左右，评论区骂这只票的人不要太多。2个月涨50%是什么概念…所以说如果做社会学、人类学、心理学相关的研究，股民真是很好的样本对象。

当前资产配置没什么变化，照理说年终奖应该投入到主动基金，提高配置占比，但目前看好的基金估值真的都有点太高了，而且由于大跌，后市还不明朗，暂时这笔钱没有进行投资，丢在了招行的朝朝宝里面。

消费与支出

按照个人消费控制10000元的基准，本年度第二个月的消费仍然超支，最近几个月一直都是持续超支。

和前2个月相比，本月由于过年回家，整体上一日三餐的费用是有所减少，休闲娱乐和消费娱乐也进入正常水平，但大杀器是本月过年以及我妈过生日，送礼物、请客吃饭以及年节礼赠金额都飙升。后续仍然是要降低休闲娱乐支出和消费购物，相信研究生开学之后，没有双休日的生活应该是能做到的。

一点其他

要说最近一月在投资这件事上翻的车简直不要太多，下面开启的剧本是：“最早只有股票跌，我才会赔钱。后来学会做空，结果股票涨我也会赔钱。再后来我学会了期权，这样不管股票涨跌，我都会赔钱。然后我痛改前非不玩股票了开始玩期货，这下晚上睡觉的时候也能赔钱。……我感觉好好学习真的可以改变人生，知识真的可以改变命运。”

赌徒心理

可能一切都从买入GME开始就不对劲了。首先买入GME这件事就很不对劲。依据我保守的投资思路，GME这种明显就是韭菜盘的股票为什么会买入呢……只能说是情绪煽动、赌徒心态，而且这种心态是会传染的，说起来都应该甩锅eric还有yoyo（不是

观察这件事，还有两个体会，一个是国内自媒体真的太烂太烂了，所有的新闻都是洗稿大同小异取一个标题党的名字，没有任何技术面和基于事实的分析，另一个是社群、微博或者股票评论区，就像The Social Delimma里面描述的那样，社交平台在不断改变你的思考方式，让你基于片面的资料，做出一些自己完全不能理解的、情绪化的举动。韭菜大战华尔街其实不太具有煽动性，大部分人图的还是一夜暴富，我虽然不信它能to the moon，赌的还是希望能够再暴涨一波。

而在买入了GME之后，果不其然暴跌，说不上山顶接盘，也是高点接盘了，暴跌直接是从3字头掉入两位数，还好还记得E大说的，买入之前就应该想好暴跌怎么办，这点亏损在2月头股票暴涨的时候觉得自己完全承受的住，到此为止止损也就罢了。但还是有点不甘心呢，怎么办呀，不如做个T吧…于是再次验证买啥啥跌，做T由于手速不够快，预判不足，一怒之下平仓，发誓从此不再碰GME这只股票。今后，GME也将一直盘踞在我的亏损TOP1的位置上，永远警示着我不要抱有赌徒心理。

加仓加到平仓

为了挽回GME上损失，我紧接着去做了一次富途的T，144入181出，一次就摊平亏损，看起来好简单呢。一切就这么简单的结束了吗？当然不是…于是心态飘了，赌性也大了。

大跌的时候新手韭菜最喜欢做的事情是什么呢，是抄底加仓…是的，就是我。

老虎证券是我用来做短期投机的券商，放了不多的钱，而且之前已经成功做到13%收益。在暴跌开始的第一天，我入了PDD和特斯拉（别问我为什么看空特斯拉还想搞），正打算做一下短期的套利，都是富途让我尝到了甜头，事情发生的太突然，特斯拉一下跌下750，PDD也失守190，想着真是波动补仓好时候，于是再入一部分，嗯……继续失守180和700了……再入……买着买着现金不足，融资杠杆加的有点高了，并且股票还在继续跌呢。

老虎目前日内交易的杠杆是4倍，就是1块钱本金，可以融资一共买到4块钱股票，而隔夜杠杆是2倍。如果想持股过夜，杠杆不能超过2倍，但如果杠杆接近2倍，股票又持续跌的情况下，可能不知不觉的就超过2倍了。美股的规则是在收盘的15分钟进行强平，因此，老虎可以在事先不通知客户的情况下，对客户的持仓进行强制平仓。为了避免在睡着的情况发生人间惨剧，最终我亏损着出掉了所有特斯拉。

期权到底是什么？

在特斯拉上面栽了跟头之后，我开始看空特斯拉，跟随茅台赌神的剧本，我踩进了期权坑。

虽然看了很多关于期权的知识，比如这篇《美股期权学习笔记》系列文章，但仍然对期权一知半解。期权看起来似乎是相当简单的：

美股期权分成看涨期权（CALL）和看跌期权（PUT)。

买入（或卖空）这两种期权，一共有 4 种操作：
买入看涨期权（Long Call）
卖空看涨期权（Sell Call）
买入看跌期权（Long Put）
卖空看跌期权（Sell Put）

期权有几个关键的概念：
过期时间（expiration date），到了时间就过期。有期权的一方可以在到期时选择执行期权或放弃执行。
行权价（strike price），买卖双方按行权价执行。
权利金（premium），也就是期权的现金价值。期权的现金价值会随着时间以及股价波动。

暴跌过程中，我的骚操作是想做空特斯拉，但是特斯拉的期权太贵，于是改成做空（put）arkk，然后基于对B站的财报信心，买入BILI的call……call和put一句话说就是看涨跌方向，但你不会那么轻易搞明白为什么明明股票是涨的，看涨期权反而跌了呢？虽然用期权对冲是一种很好地方向，但期权自带杠杆，稍有不慎就满盘皆输，严重的可能爆仓破产。

本次买卖期权的结果是方向对了，合约标的选错了，并且像做短期波动一样又一次没有踩好点，眼睁睁看着盈利80%变成了-30%。一轮恐慌之后，虽然正股价格变动，不变的是我的亏损……好的，我已经当期权是废纸了，并且不会再买。

ETN和杠杆ETF

美股有一个指数叫VIX，中文是标普500波动率指数，是芝加哥期权交易所用一种算法用来衡量标普500未来300天的市场波动预期的，因此也经常被叫做标普500恐慌指数。它本身是不可交易的，但很多机构会推出对应的期货，追踪VIX来进行投资。期货一般是不会有散户交易的，比如巴克莱进一步推出短期期货合约，帮助散户购买期货，这就是VXX ETN，如果想详细了解，可以看下这篇《交易波动率？先搞懂VIX和VXX！》。大多数时候VXX都是亏钱的，唯一赚钱的时候就是市场强烈恐慌的时候。

再说SQQQ，中文较多三倍做空纳斯达克，它还有个孪生兄弟叫TQQQ，是三倍做多，它们俩都是杠杆ETF，简单说就是专门用来做多或者做空某种标的，能够帮助散户成倍获得收益（我知道你一定想问是不是成倍亏损）。

说这么多的重点是，在大盘暴跌的时候，可以把SQQQ或者VXX作为做空工具或者进行对冲。只要你具备：对市场趋势良好的预判，较高的承受能力，接受有可能超过30%的回撤，最重要的是，精准的日内交易能力。

之前巴菲特说（也不知道是不是巴菲特说的），永远不要做空美国。从这个图上看，确实如此，曾经的SQQQ最高值在9万点，而现在在13-14左右徘徊。